NEXT GENERATION INVESTMENT BANKING

Members network
Limited Mobile Version
SYNT

SyntheticMR

Research update

Print

SyntheticMR: Ett magiskt kvartal

Försäljningen i det första kvartalet var betydligt bättre än förväntat, vilket även påverkade EBIT-marginalen som kom in på 38 procent. Det har gått snabbare än förväntat att få upp försäljningen till en ny nivå. Det är främst GE Healthcare som står bakom det positiva bidraget, men Philips och Siemens kunder väntas öka sitt bidrag till försäljningen stegvis framöver. Framtiden ser ljus ut för syntetisk MR, där bolagets marknadsinsatser och ökad kompatibilitet för mjukvaran hos MR-tillverkarna förväntas öka marknadspenetrationen. Det gäller inte bara för GE Healthcare, utan även för Philips och Siemens på sikt. Vi har justerat upp våra estimat efter att marknadsbearbetningen från GE Healthcare gått snabbare än vi tidigare räknat med. Det påverkar både innevarande och efterföljande år, vilket resulterat i ett höjt motiverat värde till 333 (275) kronor per aktie.

Download full report icon-download